Tujuan dilakukan penelitian ini adalah untuk mengetahui Pengaruh Likuiditas, Leverage, Profitabilitas, Inflasi, dan Nilai Tukar Terhadap Return Saham secara parsial maupun simultan. Metode penelitian yang digunakan adalah metode penelitian kuantitatif dan menggunakan data sekunder yaitu perusahaan pada kategori perusahaan Industri Barang Konsumsi yang tercatat di Bursa Efek Indonesia. Sampel yang digunakan sebanyak 8 perusahaan dengan periode tahun 2008-2018 melalui metode purposive sampling. Metode analisis yang digunakan adalah teknik analisis regresi data panel dengan tingkat signifikan 10%. Hasil dari penelitian ini menunjukkan secara simultan variabel Likuiditas, Leverage, Profitabilitas, Inflasi, dan Nilai Tukar berpengaruh signifikan terhadap Terhadap Return Saham. Selanjutnya secara parsial Likuiditas berpengaruh negatif dan signifikan terhadap return saham. Leverage dan profitabilitas berpengaruh negatif dan tidak signifikan terhadap return saham. Inflasi berpengaruh negatif dan signifikan terhadap return saham. Nilai Tukar berpengaruh negatif dan signifikan terhadap return saham. Dalam sudut pandang Islam bahwa Likuiditas, Leverage, Profitabilitas, Inflasi dan Nilai Tukar memenuhi syariat Islam.