Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui pengaruh profitabilitas (ROE dan NPM), Solvabilitas (DER) dan suku bunga acuan secara parsial dan simultan terhadap Return saham pada perusahaan manufaktur di Bursa Efek Indonesia periode 2012-2016. Penelitian ini menggunakan data sekunder dari laporan keuangan tahunan perusahaan sampel. Teknik pengambilan sampel menggunakan metode purposive sampling. Sampel pada penelitian ini terdiri dari 26 perusahaan manufaktur. Metode analisis yang digunakan adalah analisis regresi data panel dengan tingkat signifikansi 5%.
Penelitian ini menunjukkan bahwa secara parsial profitabilitas (ROE dan NPM) berpengaruh positif dan signifikan terhadap return saham namun dan tingkat suku bunga berpengaruh negatif dan signifikan terhadap return saham. Solvabilitas (DER) negatif tidak signifikan terhadap return saham. Secara simultan profitabilitas (ROE dan NPM), Solvabilitas (DER) dan suku bunga acuan berpengaruh signifikan terhadap Return Saham.
Menurut Islam profitabilitas, Solvabilitas dan suku bunga mempengaruhi return saham karena tujuan bisnis islami yaitu maslahah, sebagaimana firman Allah SWT dalam surat Al-Anbiya (21) : 107 yang artinya “Dan tidaklah kami mengutus kamu, melainkan untuk menjadi rahmat bagi seluruh alam”.